Финансовая лаборатория

Биржевая торговля и торговые роботы

Начну издалека!

Среди трейдеров бытует такая шутка:

«Добавление к убыточным позициям погубило больше евреев, чем вторая мировая война!».

Или, с тем же смыслом, но  более политкорректно:

«Дамам на заметку: Ваше платье прослужит вам долгие годы, если Ваш муж любит усредняться против тренда».

Так вот, усреднение на убыток является губительным именно потому, что никогда неизвестно, куда пойдет рынок и как долго он будет идти в данную сторону…

Если рынок растет и вырос в несколько раз – это совсем не значит, что рост не сможет продолжится.  Справедливо и другое утверждение – если рынок уже упал в несколько раз – ничто не мешает ему упасть еще в несколько раз…

А что, если бы был такой финансовый инструмент, который обладает следующим свойствами:

  • Каждый конкретный момент времени мы точно знаем ту цену, выше которой данный финансовый инструмент не вырастет (или не упадет)…
  • Мы точно знаем – какой будет цена данного финансового инструмента по состоянию на определённое число.

У тех, кто уже поварился в мире спекуляций – должно моментально начаться слюноотделение, как у собаки Павлова при мысли о сытной еде…

Ведь наличие такого инструмента сделает возможным осуществление очень интересных, доходных и низкорисковых стратегий…

А если я еще скажу Вам, что данный финансовый инструмент обладает огромной ликвидностью и способен переварить даже ОЧЕНЬ БОЛЬШИЕ СРЕДСТВА (совершенно точно, более 1 млрд. рублей) – многие, кто с этим ранее не сталкивался – воскликнут: - «Этого не может быть!!!»…

Я утверждаю, что ТАКОЙ ФИНАНСОВЫЙ ИНСТРУМЕНТ СУЩЕСТВУЕТ!!!

Более того, я собираюсь подробно рассказать Вам об этом финансовом инструменте, ничего не утаивая.

Итак, этот финансовый инструмент называется СИНТЕТИЧЕСКАЯ ОБЛИГАЦИЯ.

Так что же это такое Синтетическая облигация?

Если объяснять совсем просто, то можно сказать, что это финансовый инструмент, который конструируется из нескольких (минимум 2-х других финансовых инструментов).

Как и любой другой инструмент, синтетическую облигацию можно купить и продать. Можно одновременно торговать несколькими разными синтетическими облигациями, создавая диверсифицированный портфель. Можно проводить с этим инструментом много операций, по сути, торгуя интрадейные стратегии, а можно совершать всего несколько операций в неделю (а то и в месяц), являясь стратегическим инвестором.

Те трейдеры, которые торгуют синтетическими облигациями, носят гордое имя АРБИТРАЖЁР. Соответственно, эти трейдеры проводят арбитражные операции.

Сегодня хочу рассказать Вам вкратце об арбитраже и арбитражных операциях.

Как всегда, сталкиваясь с новым явлением, хочется быстро получить о нём хотя бы обзорное представление. Давайте этим и займёмся.

1)    Поисковые системы:

Если в поисковых системах набрать слово «Арбитраж», появится целая куча ссылок юридической тематики. Естественно, это совсем не то, о чём мы сегодня будем говорить.

2)    Википедия:

Посмотрим – что нам скажет Википедия:

Арбитраж — несколько логически связанных сделок, направленных на извлечение прибыли из разницы в ценах на одинаковые или связанные активы в одно и то же время на разных рынках (пространственный арбитраж).

В принципе, верное определение.  Однако суть арбитражных операций всё ещё представляется совершенно туманной, хотя «контуры» уже просматриваются.

Из этого определения понятно, что Арбитражные операции предполагают  одновременную торговлю на двух рынках.

Возникает вопрос: На каких рынках? Возможно, на продуктовых?  Почему бы и нет…

Ладно, хватит попсового подхода. Поговорим серьёзно.

Для тех, кто торгует на рынке - арбитражные операции дают уникальную возможность проводить целую серию взаимосвязанных торговых операций, систематически извлекая прибыль из рассогласования цен на один и тот же (или несколько очень тесно связанных) актив.

Для того, чтобы стать успешным арбитражёром нужно пройти несколько этапов:

1)    Научиться строить синтетические облигации;

2)    Изучить свойства синтетических облигаций;

3)    Разработать стратегию торговли синтетическими облигациями, ответив на ряд традиционных вопросов:

  • когда покупать?;
  • когда продавать?;
  • можно ли усредняться (если да, то когда)?;
  • резать ли убытки?
  • ставить ли ТейкПрофит?

4) Научиться совершать реальные операции;

5) Найти и изучить средства для автоматизации торговли;

6) Торговать и получать прибыль…

Если Вы думаете, что пройти этот путь под силу только трейдерам крупных компаний, то уверяю Вас, заниматься торговлей синтетическими облигациями (т.е. арбитражной торговлей) вполне могут и частные инвесторы.

В следующих постах я намереваюсь не только теоретически, но и «на практике» показать – как это сделать … Следите за следующими постами…

Что еще можно сделать на нашем БЛОГе:

  1. Подписаться на ленту RSS.
  2. Подписаться на новые статьи по e-mail.
  3. Поддержать меня в рейтинге ТОП-100 финансовых блогов.

Комментариев: 18

  1. vikost1 пишет:

    Здравствуйте. Хочу подписаться на ваши статьи по e-mail

  2. VDV пишет:

    Добрый день. Это можно будет сделать в ближайшую неделю. Пока БЛОГ находится в стадии разработки и тестирования. Кстати, Вы оставили самый первый комментарий… :-)

  3. vikost1 пишет:

    Надеюсь не последний!

  4. vikost1 пишет:

    Через поисковик.

    • VDV пишет:

      Понятно. А можете попробовать зарегистрироваться у нас на блоге – хотим потестить, как это будет происходить…

  5. Vikost1 пишет:

    На форуме зарегистрировался, на wordpress ( http://finlabportal.ru/wp-login.php?action=register) еще раньше.

  6. Krusnik02 пишет:

    Это простой спот/фьючерс или нечто новое?

    1. В Арбитраже главное исполнение!!!
    2. В ликвидных парах уже столько народу сидит что там ловля 2-3 пункта считается хорошим результатом

    Прошу в общем разбирать опционный арбитраж а также индексный.

    • VDV пишет:

      В данном случае – если речь идёт о картинке к посту, это просто красивая картинка… :-)

      Но дальше в постах видно как торгуются два фьючерсных контракта: июньский фьюч на индекс РТС и мартовский (истекающий) фьюч на индекс РТС, которые дают намного более привлекательную картинку…
      К сожалению, как я и писал в статье, торговать такую стратегию можно только 20 дней в году, т.к. имеется 4 месяца истечения фьючерсных контрактов – март, июнь, сентябрь и декабрь. И лишь в последние 5 дней перед истечением активно торгуются и тот контракт, который будет экспирироваться и тот контракт, который станет “главным” после истечения предыдущего.

      Насчет того, что исполнение ОЧЕНЬ ВАЖНО – полностью с Вами соглашусь. Но мы применяем очень хорошую программу – FinLab.PairTrade – в одном из постов видео есть – как она торгует…

      По ликвидным парам считаю – зарабтывать можно и можно стабильно. Но здесь, помимо хорошего программного обеспечения нужна ещё и продуманная стратегия (по важности эти вопросы я разделил бы как 30% – ПО, 70% – стратегия).

      Про стратегию в ближайшие дни собираюсь написать – так что не исчезайте – подписывайтесь на RSS

      PS: Кстати, давно и с удовольствием читаю Ваш блог… Рад Вашим успехам в последнее время.

  7. Vikost1 пишет:

    Здравствуйте. Как насчет BR? Контракт меняется каждый месяц.Получается 12 экспираций. Или там какие-то подводные камни? И еще вопрос , может преждевременный, слышал , что в момент последней экспирации ближний и дальний фьюч сильно разошлись. Некоторые говорят , что такого раньше не встречали, кто -то даже потерял на этом. Интересно , как Вы из сложившейся ситуации вышли?

    • Михаил пишет:

      Лично у меня на этом не получается заработать.Ближний и дальний фьючерсы перед эспирацией ведут хаотично.И то что ты настриг за два дня может улетучиться в последний или предпоследний день.

  8. Михаил пишет:

    По -моему есть более интересные комбинации пар,даже на первый взгляд слабо коррелируемых.

  9. [...] также возможен в том случае, когда спот является синтетическим финансовым инструментом, созданным из [...]

  10. [...] задачи, которую Вы хотите обкатать, перейдите в Окно синтетической облигации – и установите галочку «Виртуальный [...]

  11. [...] часть2) мы научились сохранять в текстовом файле новый синтетический инструмент – СПРЕД между RTS-standard и (RTS + [...]

  12. [...] вела себя раздвижка между фьючерсом на РТС-стандарт и синтетическим инструментом, состоящим из фьючерса на индекс РТС и фьючерса на [...]

  13. [...] Поэтому чтобы все дальнейшие посты были предметными – сегодня предлагаю Вам установить программу для автоматизации арбитража и парного трейдинга, которая позволит Вам в режиме реального времени сначала строить и исследовать, а затем и торговать синтетическими облигациями. [...]

  14. [...] окно «Синтетическая облигация», все настройки которой мы уже описывали в предыдущем [...]

Оставить комментарий